CFE fortalece posición financiera con exitosa colocación de bonos internacionales
La Comisión Federal de Electricidad (CFE) ha concretado una importante operación financiera en los mercados internacionales, colocando bonos por un monto total de mil 500 millones de dólares. Este movimiento estratégico, realizado el pasado 28 de enero, tiene como objetivo principal refinanciar deuda existente y asegurar recursos para proyectos de inversión programados para el año 2026, según informó la empresa a la Bolsa Mexicana de Valores.
Estructura detallada de la emisión
La colocación se estructuró en dos tramos diferenciados:
- Bono bullet a ocho años con cupón del 6.045%, cuyos fondos se destinaron específicamente a la recompra anticipada de deuda externa vigente, particularmente emisiones con vencimiento en 2027 y 2029, por un monto total de mil millones de dólares.
- El segundo tramo completó la operación, permitiendo a la CFE optimizar su calendario de pagos y reducir presiones financieras de corto plazo.
Respuesta del mercado supera expectativas
La operación demostró la confianza de los inversionistas internacionales en la empresa mexicana, atrayendo a 270 inversionistas institucionales y registrando una demanda total de 10,451 millones de dólares, equivalente a siete veces el monto emitido. Esta sobredemanda permitió concretar la colocación en condiciones particularmente favorables para la empresa estatal.
Calificaciones de grado de inversión respaldan operación
Los bonos emitidos por la CFE recibieron evaluaciones positivas de las tres principales agencias calificadoras del mundo:
- Fitch Ratings otorgó calificación BBB-
- Moody's asignó calificación Baa2
- S&P Global Ratings concedió calificación BBB
Estas calificaciones de grado de inversión reflejan la confianza de las agencias especializadas en la capacidad de la CFE para cumplir con sus obligaciones financieras en tiempo y forma.
Coordinación bancaria de primer nivel
La transacción fue coordinada por un consorcio de instituciones financieras internacionales de prestigio, incluyendo:
- Bank of America
- BBVA
- Citi
- HSBC
- JP Morgan
Con la participación adicional de Morgan Stanley, Santander y Scotiabank como colocadores, demostrando el interés del sector bancario global en esta operación.
Impacto estratégico para el sector energético
La CFE destacó que los resultados de esta colocación contribuyen significativamente a reducir el costo de financiamiento y establecen referencias valiosas para futuras emisiones de deuda en el sector energético mexicano. Estas acciones forman parte de la estrategia integral de la empresa para garantizar el suministro eléctrico nacional y fortalecer su posición financiera en un entorno de creciente inversión en infraestructura energética.
La empresa estatal enfatizó que este refinanciamiento se alinea completamente con sus objetivos de manejo financiero responsable y preparación para los desafíos de inversión que enfrentará el sector eléctrico mexicano en los próximos años.
